全球棕櫚油市場穩(wěn)定增長 我國為何逆勢下滑？

棕櫚油是一種熱帶木本植物油，是目前世界上生產(chǎn)量、消費量和國際貿(mào)易量最大的植物油品種，與大豆油、菜籽油并稱為“世界三大植物油”，擁有超過五千年的食用歷史。

棕櫚油主要消費國家和地區(qū)有中國、印度、印尼、歐盟27國，目前，世界最大的棕櫚油消費國是印度，約占全球棕櫚油消費量的16%；印尼是全球第二大棕櫚油消費國，占全球棕櫚油消費總量的14%左右；歐盟是全球第三大棕櫚油消費國，占全球棕櫚油消費總量的11%左右；中國是世界第三大棕櫚油進口國，且是世界第四大棕櫚油消費國，占全球棕櫚油市場約9%的份額。

圖表1：棕櫚油消費區(qū)域市場結(jié)構(gòu)（單位：%）

資料來源：國家統(tǒng)計局 前瞻產(chǎn)業(yè)研究院整理

一、全球及國內(nèi)棕櫚油消費現(xiàn)狀分析

2011-2015年，全球棕櫚油產(chǎn)量呈現(xiàn)不斷上升趨勢，2015年產(chǎn)量為65105萬噸，據(jù)《2017-2022年中國棕櫚油行業(yè)市場需求與投資規(guī)劃分析報告》預(yù)計2016年底產(chǎn)量為65390萬噸。

圖表2：2011-2016年世界棕櫚油產(chǎn)量及預(yù)測（單位：萬噸）

資料來源：國家統(tǒng)計局 前瞻產(chǎn)業(yè)研究院整理

2010-2012年，我國棕櫚油供給量呈現(xiàn)出增長的態(tài)勢，從2010年的606萬噸增長到2012年的726萬噸；2012年以后，供給量開始出現(xiàn)逐年遞減的發(fā)展趨勢，2015年我國棕櫚油供給量下降為621萬噸。

圖表3：2010-2015年中國棕櫚油供給量變化（單位：萬噸）

資料來源：前瞻產(chǎn)業(yè)研究院整理

同樣的，2010-2015年我國棕櫚油市場規(guī)模呈現(xiàn)出波動變化，2010年，我國棕櫚油市場規(guī)模為411.6億元；2012年，我國棕櫚油行業(yè)市場規(guī)模達到525.7億元，為近五年最高；2013-2015年，市場規(guī)模呈現(xiàn)出下降的發(fā)展態(tài)勢，到2015年，市場規(guī)模下降為263.2億元。

圖表4：2010-2015年中國棕櫚油行業(yè)市場規(guī)模變化（單位：億元，%）

資料來源：前瞻產(chǎn)業(yè)研究院整理

據(jù)國家統(tǒng)計局統(tǒng)計，2015年棕櫚油行業(yè)實現(xiàn)銷售收入263.20億元，同比下降21.15%；實現(xiàn)利潤總額7.60億元，同比下降15.43%，資產(chǎn)總計達到145.14億元，同比下降0.23%。整體來看，我國棕櫚油行業(yè)經(jīng)營效益有所下降。

2015年，中國棕櫚油行業(yè)各項發(fā)展能力指標較上年相比有所下降。其中，銷售增長率為-21.15%，說明行業(yè)市場規(guī)模的有所縮減；行業(yè)的資本積累率和總資產(chǎn)增長率分別為3.80%和-0.23%，說明行業(yè)應(yīng)付風險、持續(xù)發(fā)展的能力有待提升，資產(chǎn)經(jīng)營規(guī)模的擴張速度較慢。綜合來看，棕櫚油行業(yè)的發(fā)展能力有待提升。

二、棕櫚油行業(yè)存在問題分析

1、消費具有明顯的季節(jié)性

棕櫚油熔點較高，其消費具有一定的季節(jié)性，夏季常溫下為液態(tài)，消費量比較大，冬季由于氣溫較低，棕櫚油易形成固態(tài)，對消費產(chǎn)生較大的影響。同時，消費的季節(jié)性也直接表現(xiàn)為進口的季節(jié)性，數(shù)據(jù)顯示，1-2月份的進口量較小，6-9月份的進口量較大。因此，在棕櫚油上市季節(jié)，棕櫚油生產(chǎn)企業(yè)為了保證生產(chǎn)，保住市場份額，即使棕櫚油的價格較高也不得不進貨備庫，這就需要承擔棕櫚油日后下跌所帶來的虧損風險。

2、食用油安全問題

生產(chǎn)調(diào)和油的目的，一是為了改善食用油的脂肪酸組成，使之更加適合于人體營養(yǎng)需求；二是為了增加油脂中某種特殊的生物活性成分，使之營業(yè)更加豐富。但是，目前國內(nèi)調(diào)和油市場處于較為尷尬的局面，由于標準的缺失，許多企業(yè)競相用價格相對較低的棕櫚油大量添加到食用調(diào)和油中，更有少數(shù)不法人員直接將香精等非法添加物違法添加到油脂中冒充調(diào)和油。因此，從脂肪酸組成和生物活性成分等方面來規(guī)范和制定食用調(diào)和油的質(zhì)量標準和相關(guān)檢測方法，確保食用油安全已迫在眉睫。

3、未來需求增長有限

我國人均植物油食用消費經(jīng)過10多年來的增長迅猛，人均植物油消費量超過20公斤/人，已超過了全球的平均水平，特別是以家庭消費為主的剛性需求增長較為有限，整體增長趨勢放緩，同時受到國家經(jīng)濟增長放緩等因素的制約，未來中國整體植物油食用消費增長有限。在細分食用油中，調(diào)和油曾是棕櫚油進入食用油市場的主要發(fā)展形式，當前隨著民眾用油健康意識強化，選擇逐漸多樣化，如葵花籽油有利心臟等概念新產(chǎn)品的推出，對其發(fā)展有一定影響。另外，市場上存在棕櫚油制品的替代產(chǎn)品，例如花生油、豆油、菜籽油、橄欖油等，消費者可選擇性較強。

圖表5：植物油消費結(jié)構(gòu)（單位：%）

資料來源：前瞻產(chǎn)業(yè)研究院整理

廣義地看，一個產(chǎn)業(yè)的所有公司都與生產(chǎn)替代產(chǎn)品的產(chǎn)業(yè)競爭。替代品限制了產(chǎn)業(yè)中公司可謀取利潤的上限，從而限制了產(chǎn)業(yè)的潛在收益。替代品所提供的價格和性能越有吸引力，產(chǎn)業(yè)利潤的“上蓋”壓得就越緊。就棕櫚油行業(yè)而言，其替代品主要是花生油、豆油、菜籽油、橄欖油等，棕櫚油在植物油中占據(jù)第三的份額。整體來看，棕櫚油行業(yè)受替代品威脅較大。根據(jù)調(diào)查結(jié)果顯示，消費者購買的食用油品種主要有花生油、調(diào)和油、葵花油及大豆油，而高端油食用較多的是橄欖油。家庭食用油逐漸趨于多元化，而由于棕櫚油并非我國傳統(tǒng)食用油，很多消費者對它還比較陌生。

三、棕櫚油行業(yè)投資壁壘分析

1、產(chǎn)品知名度低

雖然棕櫚油具有營養(yǎng)價值及保健功效，但同時關(guān)于其危害的言論也讓許多消費者拒絕食用，因此棕櫚油產(chǎn)品的市場認可度不高，銷售市場未被真正打開，市場上高知名度的棕櫚油品牌較少。

2、銷售渠道單一

棕櫚油產(chǎn)品尚未充分被消費者所接受，究其根源還是棕櫚油企業(yè)對產(chǎn)品的宣傳力度不夠，尤其是對棕櫚油特殊功效的宣傳。企業(yè)對產(chǎn)品宣傳的手段單一，宣傳資金投入不足。再加之多數(shù)企業(yè)還未真正形成自己的銷售網(wǎng)絡(luò)，銷售渠道單一，大都采取商超的形式，所造成的影響有限。新進入者除了需要將產(chǎn)品生產(chǎn)出來以外還必須構(gòu)建通往消費者的渠道。在這方面新進入者往往存在一定劣勢，比方說他們往往很難獲得經(jīng)銷商的信任，而必須支付更昂貴的代價。隨著市場經(jīng)濟不斷推進，目前中國食用油企業(yè)與經(jīng)銷商建立了良好穩(wěn)定的供應(yīng)關(guān)系。對剛進入者來說這可能存在銷售渠道不暢通的問題。

3、資金壁壘

食用油行業(yè)是一個高投入、低回報的行業(yè)，在熱熱鬧鬧的品牌戰(zhàn)、價格戰(zhàn)和品類戰(zhàn)的背后，必須有強大的資金支持。應(yīng)對價格戰(zhàn)必須有成本優(yōu)勢，而成本優(yōu)勢往往需要借助規(guī)模和強大的資本，因為品類的創(chuàng)新、市場營銷與策劃、廣告宣傳及促銷活動等，都離不開資金的支持。

四、棕櫚油行業(yè)投資建議分析

棕櫚油在渠道選擇上應(yīng)該重視特通渠道。特通渠道主要是指團購電子商務(wù)、專賣等渠道。對于目前的棕櫚油營銷渠道，可以從以下幾個方面入手：一是降低渠道風險；二是提高渠道服務(wù)質(zhì)量；三是根據(jù)產(chǎn)品特性適時創(chuàng)新營銷模式。

（一）建立與知名投資商和企業(yè)的戰(zhàn)略聯(lián)盟

在企業(yè)不同的發(fā)展階段戰(zhàn)略聯(lián)盟所起的作用或大或小，聯(lián)盟形式也是多種多樣，聯(lián)盟對象因需要而有所側(cè)重。但聯(lián)盟的核心只有一個即優(yōu)勢互補、減少風險、降低成本（包括交易成本）、提高競爭力。企業(yè)必須高度重視市場趨勢的變化，千方百計地與強者建立形式各異的戰(zhàn)略聯(lián)盟，提高項目成功率，擴大在運營市場中的份額。

（二）品牌優(yōu)先的市場發(fā)展戰(zhàn)略是決定企業(yè)價值高低的根本策略

棕櫚油企業(yè)在不同階段的發(fā)展戰(zhàn)略與管理模式都要根據(jù)市場環(huán)境和自身能力而有所差異和側(cè)重。品牌戰(zhàn)略卻是貫穿整個企業(yè)發(fā)展史的核心策略，它決定著企業(yè)能否在行業(yè)長期生存和發(fā)展。

品牌的價值就在于它一方面能幫助企業(yè)避免陷入低成本惡性競爭旋渦，通過明顯有別于競爭對手的優(yōu)質(zhì)差異化服務(wù)提供，為企業(yè)創(chuàng)造出合理的利潤空間。另一方面，專業(yè)品牌價值就在于可以極大提高企業(yè)拓展和獲得運營項目的概率，通過市場份額的擴大綜合成本的降低而獲得可觀的市場規(guī)模收益。

（三）嚴控成本，提高生產(chǎn)效率

大力推行全面預(yù)算管理及精細化管理，努力抓好成本降耗節(jié)約，挖掘內(nèi)部潛力，不斷提升管理能力，嚴格控制各項成本費用，創(chuàng)造經(jīng)濟效益；大力整合公司的人力資源和企業(yè)文化，建立起對核心骨干員工的培訓(xùn)與職業(yè)規(guī)劃體系，不斷提升員工的價值和核心能力，增強企業(yè)凝聚力，調(diào)動人員積極性，提高生產(chǎn)效率。

前瞻預(yù)計，隨著棕櫚油價格的不斷下降，人們對棕櫚油認知程度以及棕櫚油加工工藝的提升，未來其消費量將逐漸增長，到2022年將達到685萬噸。

圖表6：2016-2022年中國棕櫚油行業(yè)市場規(guī)模預(yù)測（單位：萬噸）

資料來源：前瞻產(chǎn)業(yè)研究院整理