汽車金融戰(zhàn)火重燃群雄紛爭(zhēng)

 汽車金融是由消費(fèi)者在購買汽車需要貸款時(shí)，可以直接向汽車金融公司申請(qǐng)優(yōu)惠的支付方式，可以按照自身的個(gè)性化需求，來選擇不同的車型和不同的支付方法。對(duì)比銀行，汽車金融是一種購車新選擇。

自2004年8月18日，《汽車金融公司管理辦法》正式實(shí)施起，我國汽車金融市場(chǎng)已經(jīng)走過七個(gè)年頭。在此期間，我國汽車銷量增長近300%，但汽車金融的滲透率卻僅僅翻了一番，與國外70-80%的消費(fèi)比重相去甚遠(yuǎn)。

此外，近幾年我國汽車金融公司數(shù)量增長幾乎停滯，截止目前總共不過十余家，且大部份都是外資主導(dǎo)。

制圖：前瞻產(chǎn)業(yè)研究院

造成以上局面的原因除了國內(nèi)消費(fèi)者的消費(fèi)意識(shí)和方式不同與國外，主要還在于汽車金融公司的資金來源主要來源于銀行的資金拆借，導(dǎo)致我國汽車金融公司成本高啟。再者，國內(nèi)汽車市場(chǎng)的不夠成熟和信用體系不夠健全等都加大了汽車金融的風(fēng)險(xiǎn)。

實(shí)際上，我國汽車消費(fèi)信貸有很大的發(fā)展?jié)摿?，蘊(yùn)藏著巨大的商機(jī)。根據(jù)中國汽車工業(yè)協(xié)會(huì)的預(yù)測(cè)，到2025年，中國汽車金融業(yè)將有5250億元的市場(chǎng)容量。

數(shù)據(jù)顯示，2011年，中國人均GDP已達(dá)到5300美元，而平均每千人汽車保有量僅為60輛左右，除北京等個(gè)別大城市外，均低于每千人141輛的世界平均水平。未來汽車消費(fèi)潛能巨大，必將推動(dòng)汽車產(chǎn)業(yè)快速發(fā)展，從而對(duì)汽車消費(fèi)貸款的需求將不斷擴(kuò)大。

目前，中國汽車消費(fèi)信貸開始向?qū)I(yè)化、規(guī)?；较虬l(fā)展，有力地激活了汽車消費(fèi)市場(chǎng)。

作為我國首家汽車金融公司，上汽通用汽車金融有限責(zé)任公司如今已是國內(nèi)最大的汽車金融公司。截止到2011年底，憑借國際先進(jìn)的汽車金融管理經(jīng)驗(yàn)和技術(shù)，它的服務(wù)范圍已擴(kuò)展至全國30個(gè)省300多個(gè)城市，為近百萬汽車消費(fèi)者提供了全方位的汽車金融服務(wù)。

而2011年車市陷入低速增長，通過周邊業(yè)務(wù)服務(wù)來提升新車銷量，成為汽車企業(yè)尤為關(guān)注的問題，發(fā)力汽車金融即成為車企“救市”的戰(zhàn)略之一。據(jù)統(tǒng)計(jì)，2011年，全國新成立5家汽車金融公司。

2012年3月，交通銀行廣東省分行汽車金融中心正式掛牌成立。這一中心將以整車企業(yè)為核心，推行“一家做全國”的汽車行業(yè)客戶合作模式，將為汽車產(chǎn)業(yè)鏈上各參與主體提供金融服務(wù)。除了廣東地區(qū)，交行還將在吉林、安徽、湖北等汽車產(chǎn)業(yè)大省成立汽車金融中心。這種汽車金融中心模式在國內(nèi)銀行還屬第一次嘗試。2012年，交通銀行將拿出200億元的專項(xiàng)信貸額度支持汽車金融。同月，廣發(fā)銀行在鄭州成立首家汽車金融中心。

企業(yè)在汽車金融領(lǐng)域如此頻繁的動(dòng)作無不透露出一個(gè)信號(hào)——汽車金融戰(zhàn)火重燃。

筆者認(rèn)為，與成熟汽車市場(chǎng)相比，我國的汽車金融市場(chǎng)還很不成熟，雖然發(fā)展前景可期，但也存在諸多問題。

首先是汽車消費(fèi)信貸需求不足。據(jù)統(tǒng)計(jì)，目前汽車信貸的滲透率平均水平僅有7%左右，不但與國外70%的滲透率水平差距巨大，與2002-2004年汽車金融快速發(fā)展時(shí)期20%的滲透率相比也有大幅回落。

除了受宏觀經(jīng)濟(jì)環(huán)境和車價(jià)不斷下探影響外，消費(fèi)者貸款購車不踴躍最主要的因素是汽車貸款利率偏高、貸款購車手續(xù)煩瑣。

其次，中國汽車金融公司的注冊(cè)資本很低，缺乏長期穩(wěn)定的低成本融資渠道。當(dāng)前大眾汽車金融100%的融資渠道來源于銀行之間的拆借，這對(duì)汽車金融行業(yè)來講，是非常不健康的，這樣的資金成本太高，幾乎沒有競(jìng)爭(zhēng)力。而公司要想發(fā)行企業(yè)債券的難度也很大，融資難成為制約中國汽車金融公司發(fā)展的掣肘因素。

另外，雖然我國已初步建立起汽車金融服務(wù)的部門規(guī)章，但相關(guān)配套措施尚不夠完善。同時(shí)，受部分法規(guī)和政策制約，融資租賃業(yè)務(wù)也難以開展。