傳統(tǒng)行業(yè)中小企業(yè)如何估值?
我是一個(gè)注冊(cè)資金310萬(wàn)的牛羊肉深加工企業(yè)。生產(chǎn)傳統(tǒng)的牛羊肉熟食特產(chǎn)產(chǎn)品(不過(guò)市場(chǎng)幾乎沒(méi)有同類(lèi)產(chǎn)品),設(shè)定主要市場(chǎng)為西北地區(qū)。但是,現(xiàn)在產(chǎn)品剛研發(fā)成熟,尚沒(méi)建立銷(xiāo)售渠道。主要股東是我和我妻子?,F(xiàn)在有投資者比較看好我這個(gè)產(chǎn)品的市場(chǎng)前景,想投資,我該怎么設(shè)計(jì)我的估值,以及如何稀釋股份比例呢?謝謝。
1個(gè)回答
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邀請(qǐng)演講您所說(shuō)的情況——企業(yè)銷(xiāo)售渠道尚未建立,可以將本輪融資輪次歸屬為天使輪/種子輪的融資(企業(yè)產(chǎn)品或服務(wù)尚未有市場(chǎng)反饋)。由于沒(méi)有現(xiàn)成的財(cái)務(wù)數(shù)據(jù)(比如企業(yè)的營(yíng)收規(guī)模、毛利率、營(yíng)收增長(zhǎng)率等)支撐,并不能通過(guò)建模計(jì)算企業(yè)的估值。
而您作為企業(yè)聯(lián)合創(chuàng)始人,肯定希望通過(guò)出讓盡可能少的的股份,爭(zhēng)取盡可能大的融資規(guī)模和對(duì)企業(yè)發(fā)展最有利的投資者。同時(shí)您也肯定希望該輪融資不會(huì)影響自己對(duì)企業(yè)的控制,同時(shí)也能為未來(lái)進(jìn)一步的融資預(yù)留一定的股權(quán)空間。
所以本輪融資的關(guān)鍵在于向投資者講好您的故事,向投資者講好您企業(yè)的發(fā)展前景(可以從企業(yè)的核心競(jìng)爭(zhēng)力、行業(yè)市場(chǎng)容量、競(jìng)品分析等角度),向投資者展示你的能力和對(duì)這個(gè)行業(yè)的深層次思考,打動(dòng)投資者,給予您最大的股權(quán)讓步。前瞻也希望您做好心理準(zhǔn)備,尋找投資是一場(chǎng)持久戰(zhàn),需要會(huì)見(jiàn)多個(gè)投資人,歷經(jīng)多場(chǎng)談判,從而最終找到一個(gè)投資者與您都相對(duì)滿(mǎn)意的投資方案,找到一個(gè)較為雙方較為理想的價(jià)位。
最后,前瞻作為老牌機(jī)構(gòu),能夠?qū)I(yè)地撰寫(xiě)商業(yè)計(jì)劃書(shū),助您以標(biāo)準(zhǔn)化的方式,向投資者展示您的企業(yè)。G 評(píng)論掃一掃
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